BioMar oficializó el lanzamiento de su oferta pública inicial de acciones en Nasdaq Copenhague, operación que valora a la compañía en aproximadamente USD 1.500 millones, considerando el punto medio del rango indicativo de precio informado al mercado.
El periodo de oferta comenzará este miércoles 20 de mayo de 2026 y se extenderá, a más tardar, hasta el 27 de mayo, aunque podría cerrarse anticipadamente dependiendo de la demanda de los inversionistas. El inicio de cotización de las acciones de BioMar en Nasdaq Copenhague está previsto para el 3 de junio de 2026.
La operación contempla la emisión de hasta 500.000 acciones nuevas por parte de BioMar, con la que la compañía espera recaudar cerca de USD 7,2 millones. Sin embargo, la mayor parte de la oferta corresponderá a la venta de hasta 24,7 millones de acciones existentes actualmente en manos de su matriz, Schouw & Co.
De esta manera, Schouw & Co. reducirá parcialmente su participación, pero mantendrá el control mayoritario de BioMar. Tras la operación, el free float —es decir, el porcentaje de acciones disponible para negociación pública— se ubicará entre el 25% y el 29% del capital accionario, dependiendo del eventual ejercicio de la opción de sobreasignación.
Respaldo de inversionistas institucionales
El debut bursátil cuenta con el apoyo previo de cinco inversionistas ancla: ATP, Danske Bank Asset Management, DNB Asset Management, Nykredit Asset Management y TIND Asset Management. En conjunto, estos fondos comprometieron la compra de acciones por cerca de USD 195 millones, equivalente al 51,6% de la oferta base.
Además, la operación considera una opción de sobreasignación de hasta 3,78 millones de acciones existentes, equivalente a un máximo del 15% de las acciones ofrecidas. Si esta opción se ejerce completamente, el tamaño total de la oferta podría llegar a cerca de USD 433 millones; sin ella, se estima en torno a USD 375 millones.
Como parte de las condiciones de la transacción, BioMar estará sujeta a un periodo de lock-up de 180 días, mientras que Schouw & Co. y los miembros del directorio y la administración ejecutiva que mantengan acciones tendrán una restricción de venta de 360 días.
Una apuesta por la acuicultura global
Carlos Diaz, CEO de BioMar, destacó que una cotización separada permitirá a los inversionistas acceder a un especialista puro en acuicultura, posicionado en una industria global en expansión.
“Vemos el compromiso de los inversores institucionales de suscribir más del 50% de la oferta como un voto de confianza en el potencial a largo plazo de BioMar y en nuestra capacidad para cumplirlo”, señaló el ejecutivo.
BioMar es considerada el tercer mayor productor global de alimento para peces y camarones de cultivo de alto valor por volumen. La compañía opera 16 plantas de alimento y cinco centros tecnológicos, abastece a más de 45 especies en más de 90 países y cuenta con cerca de 1.400 clientes.
En 2025, BioMar reportó ingresos cercanos a USD 2.380 millones y un EBIT superior a USD 158 millones. Para 2026, proyecta ingresos entre USD 2.308 millones y USD 2.453 millones, junto con un EBIT de entre USD 158 millones y USD 173 millones.
Hacia 2030, la compañía apunta a un crecimiento anual promedio de volumen de entre 4% y 6%, un aumento anual del EBIT de entre 8% y 10%, y una política de dividendos equivalente a al menos el 50% de la utilidad neta anual.
La colocación global está siendo coordinada por DNB Carnegie, Morgan Stanley, Danske Bank y Nordea.
