Atlantic Sapphire refuerza su liquidez con nuevo préstamo puente al 20% anual

Atlantic Sapphire volvió a reforzar su caja en medio de la profunda reestructuración financiera y societaria que atraviesa su proyecto de salmonicultura terrestre en Florida. La compañía informó el 24 de septiembre que acordó levantar un nuevo tramo de USD 3 millones bajo su esquema de préstamos puente, apenas una semana después de registrar la ampliación de capital que dejó a Coral HoldCo AS con aproximadamente el 99,03% de las acciones y derechos de voto. De acuerdo con la comunicación bursátil de Atlantic Sapphire, la denominada Bridge Loan Tranche E será aportada por Condire Management L.P., Nordlaks Holding AS, Strawberry Capital AS, Nokomis Capital Master Fund L.P. y Joh. Johannson Eiendom AS, los mismos inversionistas que participan en el proceso de rescate y reorganización de la compañía. El nuevo financiamiento tendrá condiciones similares a los tramos anteriores, aunque no estará sujeto a comisión de originación. La tasa de interés será de 20% anual y su fecha de vencimiento quedó establecida para el 30 de junio de 2027. Atlantic Sapphire indicó expresamente que la operación busca mejorar su situación de liquidez. USD 26 millones anunciados en préstamos puente durante 2026 El nuevo desembolso constituye otro capítulo de una secuencia de financiamiento extraordinario desplegada durante este año. La propia compañía recordó que en marzo anunció un préstamo puente inicial por USD 10 millones, posteriormente convertido en capital. En junio añadió otro tramo por USD 10 millones, mientras que entre el 24 de agosto y el 8 de septiembre sumó otros USD 3 millones, divididos en dos desembolsos de USD 1,5 millones. Con los nuevos USD 3 millones anunciados esta semana, el financiamiento puente comunicado durante 2026 alcanza USD 26 millones, aunque los primeros USD 10 millones ya fueron transformados en acciones como parte de la recapitalización. Esta sucesión de operaciones refleja la presión financiera que todavía enfrenta el proyecto Bluehouse de Homestead, pese a las mejoras operacionales reportadas durante el primer semestre. Previamente InfoSALMON informaba que el grupo inversor había acordado extender vencimientos de créditos puente e inyectar nuevos recursos mientras avanzaba un plan más amplio de reestructuración, en momentos en que Atlantic Sapphire reportaba un resultado neto negativo de USD 30 millones durante el primer semestre de 2026. Coral HoldCo toma el control El proceso dio un paso decisivo el 15 de septiembre, cuando una junta extraordinaria aprobó convertir los primeros tramos del préstamo puente, incluidos intereses y costos asociados, en nuevas acciones. La operación implicó la emisión de 1.125.481.385 títulos nuevos, todos suscritos por Coral HoldCo. Tras el aumento de capital, la sociedad pasó a controlar 1.150.124.362 acciones, equivalentes a aproximadamente 99,03% del capital y de los derechos de voto de Atlantic Sapphire. Dos días después, el aumento de capital fue inscrito oficialmente en el Registro Noruego de Empresas. El nuevo capital social quedó dividido en 1.161.335.430 acciones, mientras los nuevos títulos destinados a Coral HoldCo fueron registrados bajo un ISIN separado y no negociable. Coral HoldCo reúne a algunos de los principales accionistas y acreedores de Atlantic Sapphire, entre ellos Condire Management, Nordlaks Holding, Nokomis Capital, Strawberry Capital y Joh. Johannson Eiendom. El grupo también concentra cerca del 93,7% de un préstamo convertible por USD 59,2 millones aprobado en 2025. Mejoras productivas, pero presión sobre la caja El escenario financiero contrasta con los avances que Atlantic Sapphire ha informado en su operación productiva. En su balance del primer semestre, la empresa reportó una biomasa de 3.592 toneladas al cierre de junio y un incremento interanual de 14% en los volúmenes cosechados. Asimismo, completó mejoras en sus sistemas de refrigeración, desgasificación de CO₂ y biofiltración, buscando elevar la capacidad de alimentación y estabilizar el desempeño biológico del sistema RAS. La instalación de Homestead mantiene una capacidad estimada de producción de entre 7.500 y 8.500 toneladas HOG anuales en su Fase 1, mientras que una eventual Fase 2 elevaría la capacidad total hasta unas 25.000 toneladas. Sin embargo, la necesidad de sumar un nuevo tramo de deuda puente confirma que la estabilización operacional todavía no se ha traducido en autosuficiencia financiera. La compañía continúa dependiendo de sus principales inversionistas para sostener la liquidez mientras completa la reorganización de su estructura de capital. El movimiento ocurre además en plena transición ejecutiva. Como informó InfoSALMON, el CFO y deputy CEO de Atlantic Sapphire, Gunnar Aasbø-Skinderhaug, dejará sus funciones a fines de diciembre de 2026 para regresar a Noruega. Su salida coincide con la consolidación de Coral HoldCo como controlador y con el proceso orientado a retirar a Atlantic Sapphire de la Bolsa de Oslo.